大行報告：龍源電力業務改善

美銀美林發表研究報告指，龍源電力（00916）一二年首九個月業績及清潔發展機制（CDM）項目收入符合預期，加上十月份的風力發電輸出改善，故維持給予「買入」評級，目標價6.8元。

該行表示，龍源一二年首九個月純利為17億元人民幣，按年上升7.5%，經營利潤率為33%，高於去年同期的28%。因應燃料成本預測下調，報告輕微上調龍源一二至一三年度每股盈利預測0.3至0.4%，但仍較市場平均預估低6.8至13.3%，主要是對其今年末季盈利抱審慎的看法。

美銀美林又指，雖然龍源首九個月的設備使用時數按年下跌3至4%，但是已優於上半年的按年下跌6.3%，預期一二年的使用時數將按年減少1.9%。龍源一二年首十個月的風電發電輸出改善，按年升24%至134億千瓦時，稍好於首九月的按年增幅23%，公司維持全年風電輸出電量175億至180億千瓦時的預期，該行則預計為175億千瓦時。