中銀香港（02388）資本充足比率下跌及減派息惹市場憂慮，多間券商削其目標價，最淡看18元，昨日該行挫6.19%至21.95元；另外，有券商認為大新銀行（02356）供股有助闢併購傳言。

麥格理最淡睇18元

麥格理對中銀香港股價前景看得最淡，指大減派息將利淡股價，而其存款及貸款增長、利潤率等都讓人失望，維持跑輸大市評級，目標價看18元。

瑞穗指出，雖然中銀香港大削派息符合行業目前規範，但投資者將會對該股估值大打折扣。而在更嚴謹的銀行業監管下，中銀普通股權一級核心資本充足比率下跌，料該行日趨壯大的跨境業務會使資本水平進一步受壓。

巴克萊指中銀香港或有融資或再減派息以維持資本要求需要。在美國加息前景下，龐大人民幣敞口及物業估值重估將利淡未來盈利表現，建議轉買恒生銀行（00011）。

另外，大新股價昨日反彈5.32%至11.86元，德銀認為，該行的普通股權一級核心資本充足比率達10.4%，未見到該行有供股集資的迫切需要；惟行動令投資者深信該行未來將大力拓展業務，減緩放盤傳言，維持大新買入評級，目標價16元。