違規沽空刑事 證監企硬

證監會公布沽空申報規則的諮詢總結，將會呈交立法會考慮，待通過有關立法程序後，將於今年六月十八日正式生效。

就市場提出的意見，證監會對規則作若干修訂，當中有回應者表示，具有多隻附屬基金的企業「傘子」基金，由於各附屬基金是獨立管理，不適宜將附屬基金的淡倉合併計算以作申報。

證監會最後決定，於斷定企業「傘子」基金是否持有須申報淡倉時，可按每隻附屬基金的持倉分開處理，不需與同一「傘子」基金內其他附屬基金的持倉合併計算。

對於有回應反對就違反規則施加刑事制裁，證監會則「企硬」，表明此舉與《證券及期貨條例》及該會制訂的其他規則，就不遵從具報規定所訂的類似條文貫徹一致， 因此認為現時沒有令人信服的理由支持偏離有關做法。

證監會建議違反有關申報責任，可罰款10萬元及監禁兩年，或罰款1萬元及監禁六個月。

實施申報 籲業界準備

申報淡倉將以淨額計算，證監會促請市場參與者開始為新的申報制度做好準備，例如是有關系統及程序所需更改。證監會並會提供電子郵件提示服務，讓市場參與者了解制度最新進展，如實施時間表、指明股份清單及修改公布、申報系統測試通知，以及應急情況下申報的通知等。

證監會行政總裁歐達禮相信新制度實施後，將有效地監察市場，包括偵察大額淡倉的積累。