今天集中介紹接近收市前的操作策略。當臨近收市時，要特別關注現貨價格水平及持倉量。指數的現貨價格和期貨價格是緊密聯繫，如果滬深300指數現貨價格是2,950點，期貨價格可能在2,970點，稱之為高水；也可能在2,930點左右，此為低水；還有可能兩者完全相同，即平水。其次就是持倉量，即未平倉合約數量。這兩個因素對收市價格起關鍵性作用。如果臨近月尾交收日，那還需要關注第三個因素，就是轉倉合約的數量。
內地股指期貨市場一般高水情況居多，而且期貨收市價平均會高過現貨15點左右。這種情況在下午三點鐘現貨收市至三點十五分期貨收市這段時間較為明顯。投資者不妨嘗試把握機會套利。
至於持倉量，一般來說（交收日前除外）每日的變化不大，故要注意臨收市前，將持倉量和前日相比較。如兩者相差大，意味收市前會有大量合約要平倉，有機會出現成交量甚大的波幅。