報告指，龍工只有約15%的需求是來自房產行業，故在政府推出針對樓市措施下，對龍工的實際影響幾乎是微乎其微。而龍工四月份的銷售成績理想，單月售出646台挖掘機、按年增長186%，輪式裝載機則售出5,372台，按年上升98%，至於壓路機及叉車更大約按年增加150%，因此對於全年目標，管理層估計整體行業的輪式裝載機增長為15%，今年輪式裝載機的銷售目標達2.75萬至3萬台，年增幅為10至20%。挖掘機方面的銷售目標則是3,500至4,000台，增長高達73至97%。

盈利清晰度甚高

龍工上半年的盈利清晰度甚高，管理層期望下半年增長可大約持平。而輪式裝載機今年首季的平均售價按年提價5,000元人民幣，幅度約2.5至3%後，美銀美林估計五月份時有機會再度提價2%，把鋼材成本轉嫁。因此，報告按一○年市盈率十六倍，定目標價為7.5元，預測○九至一一年盈利複合年增長率達19%，重申買入評級。