市場期望中證監於昨日的例行記者會上,宣布滬港通開車日期,結果願望落空,惟昨晚中、港證監會簽署滬港通的監管執法合作諒解備忘錄,最大突破是可啟動聯合調查程序。分析認為,該備忘錄最大意義,是清除滬港通推出最大障礙,但本地證券界希望能盡快通車,掃除市場疑慮。

中、港證監會於昨晚簽署監管執法合作諒解備忘錄,掃除滬港通推出最大障礙。(資料圖片)

李小加:無時間表

中證監昨日下午沒有宣布通車日期,其實上午已見端倪,港交所(00388)行政總裁李小加主動會見傳媒,表示滬港通工作已準備就緒,「槍聲一響就可開跑」,但目前沒有開通時間表,等待監管當局於合適時機公布。他又強調,無論於哪個日子宣布並非重點,監管機構宣布時間未必一定要在「開車」前一周或兩周,市場不必過分解讀。

市場憂慮滬港通「開車」日期現變數之際,中港證監會昨晚簽署諒解備忘錄,加強滬港通下的跨境監管及執法工作,為滬港通的開展提供必要條件。

滬港通監管執法合作協議的最大突破,是遇到涉及兩地重大案件時,或涉嫌違法主體、證人或證據處於雙方管轄區,中港證監會可啟動聯合調查程序。

聯合調查考慮因素包括違法行為、損害結果發生地;投資者、證據、證人、違法主體、資產所在地;雙方可採取的制裁及補救措施等。

雙方啟動聯合調查後,會成立聯合調查組,保證訊息共享順暢,並在三周內召開協調會議,明確雙方調查職責、協調證據搜集、協商有關制裁與補救措施等。

業界指出,滬港通涉及買賣對方市場的股票,但關注尤其是國企的股價敏感消息較易走漏風聲,容易令「春江鴨」有機可乘,希望中港監管機構可釐清能否就本土以外的不法行為進行調查及執法。

除聯合調查外,若香港或上海股票市場出現涉嫌失當行為,雙方可就風險與線索有關的訊息與數據互相通報;確保可互相配合採取執法行動。

券商冀下周公布

雖然簽訂備忘錄,惟市場關注滬港通會否延遲。消息透露,滬港通正按計劃進行,「開車」儀式已進行預演,距宣布「通車」不會太遠,並續朝本月實施目標進發。消息又稱,滬港通是內地資本市場開放重要一步,讓全世界投資者透過滬港通進入內地市場。

不過,業界認為,有關方面應盡快公布,掃清市場疑慮。證券業協會主席陳立德表示,現時滬港通出台已現變數,但無論滬港通是否開通,最遲都應於下周內有明確表示,因為市場已進行這麼多準備工作,以及有期待,「不能再估估吓」。

中港證監就滬港通的合作協議重點

聯合調查:遇涉及兩地重大案件時,或涉嫌違法主體、證人或證據處於雙方管轄區,雙方可啟動聯合調查程序。

協助調查:雙方在各自法律權限範圍內,對一方提出的協助請求,給予及時協助,提供的資料包括證人證言、當事人的陳述、鑑定結論等。

違法違規線索訊息通報:一方發現對方市場違法違規線索,應第一時間通報對方,通報內容包括訊息來源、涉嫌違規行為的性質等 。

調查訊息通報:雙方對跨境違法違規行為調查時,須向對方通報,包括案件性質、訊息來源、案件基本情況等。

投資者權益損害賠償:雙方針對損害兩地市場投資者權益的違法行為採取執法行動時,應將有利於保護兩地投資者利益為首要考慮。