全球最大的P2P網貸平台Lending Club早前向美國證交會提交IPO申請，擬募集5億美元（約39億港元）。據了解，Lending Club上市後的估值將達50億美元（約390億港元）。該平台吸引大量機構投資者成為幕後金主，市場給這些貸款冠以「市場化借貸」這個金融界新名稱。

Lending Club創辦人兼行政總裁Renaud Laplanche指，IPO是為提高知名度。

Lending Club小檔案

美國Lending Club是P2P借貸先驅。

誕生於美國的Lending Club，顧名思義即是「貸款俱樂部」，成立於二○○七年，並迅速成長為全球最大的P2P網貸平台，最早可能在今年第三季在美國上市，融資額將超過5億美元。截至目前，Lending Club投資方包括Google、KPCB、黑石、T.Rowe Price等。

計劃藉上市增知名度

Lending Club創辦人兼行政總裁Renaud Laplanche表示，公司IPO並非為了上市圈錢，主要是為了提高公眾關注度，以及讓公司客戶有機會成為股東並分享公司的發展。隨着Lending Club上市，伴隨而來的知名度和認可度將有利於其他P2P公司發展。

據悉，隨着美國P2P借貸市場發展日益成熟，部分機構甚至使用了用於高頻交易的系統以更快在平台上搶得優質貸款。同時，得益於美國完善的信用體系，借助優秀計算法，Lending Club可以準確計算貸款額度和違約風險，也吸引了不少金融機構，如貝萊德等也參與到Lending Club的放貸過程。

隨着機構投資者的積極參與，美國甚至開始不再使用傳統的P2P來命名這一借貸方式，而是傾向於使用「市場化借貸」這一名稱。

至於所謂P2P（peer-to-peer）的點對點網絡借貸，就是網站充當了一個中間人，將擁有閒置資金的放貸人，和需要貸款的企業聯繫在一起，撮合貸款交易。在一些人看來，P2P網絡借貸，取代了信用卡公司和銀行的中間人角色，將是未來銀行業的發展趨勢。

已撮合50億美元貸款

Lending Club搶走不少金融機構生意。因為在美國，信用卡的貸款年化利率接近20%，個人無抵押借貸利率也高達15至25%，遠較Lending Club的5至8.67%為高。

根據Lending Club網站信息顯示，截至今年六月三十日，Lending Club已經累計撮合50億美元的貸款，並且向放貸人支付了近5億美元的利息。僅是今年上半年，Lending CLub的新增貸款和營業收入分別達18億美元和8,690萬美元。

借錢審批嚴逾九成被拒

不要以為在網上借錢容易，Lending Club聲稱拒絕逾90%貸款申請，借款人基本要求為年滿十八歲的美國公民或永久居民，FICO信貸評分660或以上、債務佔收入比重低於35%（不計樓按）及不可透支信用卡等。

管理費1% 代追欠款

要成為Lending Club投資者，也必須達到指定收入要求、不能投放逾10%資產在Lending Club上等；而每次最少借出25美元，不限投資項目數目，因此大額貸款可能有達50至100個投資者支持。投資者要付管理費1%，平台提供催收欠款等服務，甚至取諸法律訴訟，有關利息收入需徵稅，但利用退休金帳戶放款則免稅。