稅貸以至私人分期貸款均以低息為賣點，但講到靈活度，則首推循環貸款，因借貸人毋須逐次申請，兼可自己掌控還款期及每月還款額，自主性甚高，惟貸款人更要嚴守還款紀律，以免債台高築。

不少貸款計劃均以低息招徠，客戶須留意有關手續費。

何謂循環貸款？顧名思義，借款人可將獲批的信貸額度循環運用，毋須再申請或等待批核。

逐日計息提取易

而該筆資金會保留在帳戶，多可選擇於自動櫃員機提取現金；反觀定額貸款，借款人還清貸款之後，再作借貸多數需要重新申請。

借款人儘管沒有即時財務需要動用循環貸款，亦可保留該筆資金在帳戶內，未動用的貸款毋須計息，但如在十三個月內取消戶口，一般會被銀行收取費用。

循環貸款的另一特點，是不設有特定還款期及還款額，利息按已動用之貸款金額逐日計算，若只是貸款一日，便只需付一日利息。

以滙豐循環「萬應錢」為例，若獲批貸款額為10萬元，於開戶四個月後（首三個月免年息）提取整筆款項，為期十日，由於年息為8.2%，換言之每日需付22.5元利息，總利息支出則為225元。

循環貸款設立每月最低還款額，但比例往往較分期貸款的為低，一般為結欠的1%，假設借用10萬元，每月還款額最低為1,000元。

因此，循環貸款的靈活性較適合借款人作短期周轉之用，惟進邦滙理研究部總監梁偉民提醒，貸款人須嚴守財政紀律。他表示：「借款人若用作投資，尤要小心控制止蝕，以免因投資失利而招致最後無法償還貸款。」

留意年費手續費

借款人除了比較實際年利率之外，也要留意有關年費和手續費，以及最低還款額等。

以渣打銀行「循環貸款卡」為例，貸款額最高為80萬元或月薪4倍，提款時需要繳付提款額的1%或50元作為手續費，而最低還款額則為每月結欠的0.5%或50元。

中銀香港的循環「易達錢」，則每月最低還款額是結單總結欠的3%，或最低40元。