「九十後」買樓 儲蓄計劃趁早定

張先生︰我今年二十歲，雖然未有買樓的打算，但有一個很想問的問題。若我從今天起儲錢，儲到三十五歲，究竟每月要儲多少錢，三十五歲時就可以有足夠錢付首期買樓？過去幾年樓價持續上升，會不會儲來儲去，都追不到樓價的升幅？

答：這是一個好問題，對於年輕的一輩，懂得及早為未來打算，有助他日達成目標。

不過，對於讀者的問題，筆者很難給予一個很確實的答案，因為在計算中存在多於一個變數，筆者需要為此作出假設，令答案容易與現實環境有出入。當中存在甚麼變數？有兩個重要變數，一是樓價的年均增長、二是儲蓄和投資的回報。

以下，筆者嘗試作出兩個不同情況的假設。首先，筆者假設樓價在未來十五年每年以10%的速度增值，筆者認為這假設已很保守（不妨假設樓價有較高的增長率），因為二○○三至二○一一年已可說是香港樓市其中一個最理想的時期，當時的增長率為年均10%左右（以美聯樓價指數計算）；如果以一九九六年至今計，年均增長率只有約3%。

月儲六千首期買樓錢

另一方面，筆者對儲蓄和投資回報作出兩個假設，一個是假設每年有5%的增長，另一個假設每年有9%的增長（過去二十年，恒生指數的年均回報約11%，所以9%的假設較貼近現實情況）。

根據以上的假設，若儲蓄和投資的回報每年只得5%，讀者需要從今天起每月儲蓄8,500元，十五年後就可以儲到230萬元，追得到樓價的升幅，足夠支付兩成首期買樓。若儲蓄和投資的回報每年有9%，需要儲蓄的錢就可以少些，每月儲蓄6,000元，就可以儲夠首期買樓了。

結果說明，雖然過去幾年樓價拾級而上，令不少打算置業的人士都望門輕嘆。不過，若各位讀者有恒心，而且一早制訂儲蓄計劃的話，其實買樓又不是一個「不可能的任務」。對於兩口子，即使用較低回報的假設計算（5%），每月8,500除以2，即每人負擔4,250元，都不算一個很吃力的任務。而且從現今樓價水平起計，筆者不太相信樓價可長期以10%的升幅增長，所以以上的計算已經很保守，讀者是有機會提早儲夠首期，完成買樓的目標。