銀行未來放貸面臨新規限

對於《巴塞爾協定三》要求銀行進行資金年期配置，消息透露，金融管理局正與銀行界討論，於管理資金及流動性時，在加入獨立檢討各項業務性質的前提下，進行貸款相應年期的資金配置。有銀行家表示，這意味銀行未來承做不同業務貸款時，必須有相對應的資金支持及進行資金配置，將令銀行資金成本大漲，或削弱銀行盈利能力及運用資金的靈活性。

限制銀行調動資金

消息表示，現時銀行是以整個資金池來計算資金配置，銀行只需要有一筆長期資金，在流動性測算下，便可支持及發展任何一類貸款。不過，新構思下，銀行需要獨立檢討各項業務的性質，勢令銀行調動資金受限制，有零售銀行主管表示，銀行「預鬆啲」策略下，銀行可借資金會減少，例如鎖定四至五年期資金有一定困難，同時成本會很高。

不過，消息表示，金管局的構思沒有具體的時間表及計算方式，現時只屬於方向性討論階段，但若落實有關構思，將令銀行回歸及偏重傳統銀行業務。金管局發言人回覆本報查詢時，只表示當局一直有與認可機構討論管理流動性及資金的安排，屬於日常監管一部分。

市場普遍認為，金管局提出的新方向，會加大銀行經營壓力，有銀行家表示，措施會令銀行資金成本壓力增加，無可避免會削弱盈利表現及運用資金的靈活性。

冀降低流動性風險

本港擁有成熟的資金市場，但資金池不及美國等地，財資界人士表示，本港銀行往往用一個月至三個月期的存款，不斷續期來支持長年期貸款，但金融海嘯時，資金成本顯著上漲，銀行發行的低息短期融資工具如存款證等到期後，無法用原來低利率續期，令銀行難繼續支持低息的長期貸款，經營陷於困難。雖然新構思是希望防止有關情況再發生，但要在本港市場鎖定長年期資金，對沖及資金成本或會很高。

香港銀行業過去兩年貸款高速增長，惟存款增長速度遠遠落後，有大行分析員表示，金管局要求銀行在獨立檢討業務性質下進行資金配置 ，意味可透過存款水平制約貸款增速，同時減低銀行流動性風險。金管局去年底要求外資分行的資金來源年期需要拉近貸款年期，例如一年期貸款以大約一年期資金來支持，不可再每周或每月拆借資金，防範資金鏈斷裂。